生于互聯(lián)網(wǎng)金融蓬勃發(fā)展之際，自首家開業(yè)至今，民營銀行經(jīng)歷了六年的市場考驗與發(fā)展，小舸競速涌入數(shù)字化轉型洪流，“觸網(wǎng)”一詞見證了一眾民營銀行崛起。近年來，部分民營銀行高舉互聯(lián)網(wǎng)攬儲大旗實現(xiàn)存款業(yè)務快速擴張，然而另一面，部分銀行互聯(lián)網(wǎng)平臺存款占比過高致使其負債結構失衡，跨區(qū)域吸收存款以及流動性管理隱患凸顯。針對互聯(lián)網(wǎng)平臺存款的新一輪監(jiān)管風暴正在醞釀，民營銀行攬存之路如何走也成為目前需要重點思考的課題。

發(fā)力互聯(lián)網(wǎng)存款

近兩年來，借互聯(lián)網(wǎng)金融平臺推出存款產(chǎn)品，已成為部分民營銀行吸收存款、緩解流動性壓力的主要手段。11月17日，北京商報記者查詢多家互聯(lián)網(wǎng)金融平臺發(fā)現(xiàn)，其推薦的銀行存款多為中小銀行產(chǎn)品，而這其中，民營銀行的產(chǎn)品更是占據(jù)“C位”，被主要推薦。

以京東金融上推薦的銀行存款產(chǎn)品為例，全國19家民營銀行中，10家有產(chǎn)品在該平臺銷售，1家產(chǎn)品售罄，4家顯示產(chǎn)品在路上。剩余4家未“登陸”該平臺“櫥窗”的銀行中，3家為自有流量豐富的互聯(lián)網(wǎng)銀行(網(wǎng)商銀行、微眾銀行、蘇寧銀行)。

從收益情況來看，該平臺顯示的民營銀行產(chǎn)品普遍具有存款利率高、購買門檻低的特征，5年期儲蓄存款收益率多在4.8%以上，3年期產(chǎn)品收益率多在4%以上，最低50元起購，兩項指標與其他中小銀行產(chǎn)品相比具有更高的吸引力。與此同時，該平臺突出了存款保險保障的宣傳，銀行存款50萬以內(nèi)100%賠付，本息保障，由此，民營銀行推出的產(chǎn)品更易用較高利率吸引儲戶，銷售較為火熱。11月17日顯示的20只在京東金融上售罄的銀行存款產(chǎn)品中，有10只為民營銀行產(chǎn)品。

事實上，民營銀行紛紛“觸網(wǎng)”發(fā)力互聯(lián)網(wǎng)平臺存款除了迎合數(shù)字金融發(fā)展大勢之外，也反映了彌補短板的訴求。因線下網(wǎng)點受限于“一行一點”的限制，民營銀行相對于傳統(tǒng)國有銀行在吸收儲蓄存款方面劣勢較為明顯。近年來，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺聚集了大量的理財用戶，通過這類平臺出售相關存款產(chǎn)品渠道成本低，效率高，業(yè)務擴張速度遠超過傳統(tǒng)銀行網(wǎng)點渠道，越來越得到經(jīng)營機制比較靈活的民營銀行的青睞。

跨區(qū)域吸儲流動性隱患凸顯

與一般的商業(yè)銀行通過第三方互聯(lián)網(wǎng)金融平臺推出的存款產(chǎn)品模式一致，民營銀行的互聯(lián)網(wǎng)存款模式主要為，銀行通過第三方平臺銷售存款產(chǎn)品，產(chǎn)品和服務由銀行提供，平臺提供存款產(chǎn)品的信息展示和購買接口，這其中，債權債務關系為存款人與銀行，銀行需向平臺支付“導流費”。

在互聯(lián)網(wǎng)流量平臺合作推動下，部分民營銀行存款業(yè)務得到快速增長，存款結構也發(fā)生顯著變化。比如，在京東金融“銀行存款”欄目被首頁推薦的藍海銀行，各項存款余額從2017年末的27.88億元增至2019年末的225.43億元，儲蓄存款余額占比從2017年末的3.26%增至2019年末的87.82%。

這一變化離不開互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的導流助力。公開資料顯示，藍海銀行于2017年5月24日獲批開業(yè)，2018年4月20日，藍海銀行與京東金融簽訂全面合作協(xié)議，該行也成為首家與京東金融深入合作的民營銀行。

東方金誠國際信用評估公司在今年3月對該行的評級報告中指出，2018年以來，依托京東金融、陸金所等平臺的客戶群體，藍海銀行加大儲蓄存款的線上營銷力度，同時該行陸續(xù)接入小米金融等11家頭部流量渠道，借此藍海銀行儲蓄存款增幅顯著，預計仍將持續(xù)帶動存款業(yè)務高速增長，但負債成本相對較高。

就存款業(yè)務相關問題，北京商報記者嘗試采訪藍海銀行，但截至發(fā)稿未收到回復。

互聯(lián)網(wǎng)平臺導流帶動銀行存款業(yè)務快速擴張的另一面是，以民營銀行為代表的部分中小銀行互聯(lián)網(wǎng)平臺存款占比過高，進一步增加了其負債資金的不穩(wěn)定性，同時埋下了異地吸儲以及流動性風險的隱患。

上述隱患也引起了監(jiān)管層的警覺。根據(jù)中國互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會11月13日發(fā)布的央行金融穩(wěn)定局局長孫天琦出席活動時的發(fā)言稿：部分地方銀行通過互聯(lián)網(wǎng)金融平臺得以從全國吸收存款，從負債業(yè)務看已成為全國性銀行，此類存款的流動性特點也有別于傳統(tǒng)儲蓄存款，風險管理和監(jiān)管要能跟得上。

孫天琦的發(fā)言中，主要關注了地方法人銀行跨區(qū)域展業(yè)以及流動性風險，同時提到了銀行在依賴互聯(lián)網(wǎng)展業(yè)過程中需要注意的問題，包括：部分銀行互聯(lián)網(wǎng)平臺存款增長迅速，規(guī)模較高、存款結構大變;部分銀行依靠平臺存款彌補流動性缺口;地方法人銀行突破了地域限制，存款業(yè)務已拓展至全國;有意突出存款保險保障的宣傳等。

孫天琦指出，互聯(lián)網(wǎng)平臺存款的特有屬性，對中小銀行流動性管理帶來挑戰(zhàn)。一旦銀行或平臺出現(xiàn)負面輿情并在網(wǎng)上傳播，極易導致“存款搬家”，快速消耗掉高風險銀行本已脆弱的流動性。另外，中小銀行以互聯(lián)網(wǎng)平臺為依托與異地存款人開展遠程交易，存款人的實名認證、盡職調(diào)查等均不同于線下交易，可能存在合規(guī)風險隱患。

針對民營銀行異地吸儲的問題，業(yè)內(nèi)人士對北京商報記者表示，民營銀行不少是互聯(lián)網(wǎng)銀行，可以通過互聯(lián)網(wǎng)開展異地業(yè)務，但依然具有業(yè)務以本地為主的監(jiān)管要求。目前現(xiàn)行規(guī)范并未細化對此類行為的管理，亟待從頂層制度方面明晰。

監(jiān)管箭在弦上

當前，金融監(jiān)管整體朝著精細化、嚴格化、專業(yè)化方向發(fā)展，在互聯(lián)網(wǎng)存款業(yè)務方面的監(jiān)管新政策出臺也可以預期，而此次央行的公開示警也為民營銀行互聯(lián)網(wǎng)平臺存款收緊閘門敲響警鈴。

零壹研究院院長于百程指出，此次孫天琦局長的相關表態(tài)，系統(tǒng)的對銀行通過第三方互聯(lián)網(wǎng)金融平臺銷售存款產(chǎn)品模式進行了分析和思考，從風險的角度提了一些問題和挑戰(zhàn)，同時也可能意味著接下來的監(jiān)管思路。實際上，去年針對高利率和高流動性智能存款的整治，也是針對互聯(lián)網(wǎng)存款監(jiān)管的一部分。

在麻袋研究院高級研究員蘇筱芮看來，互聯(lián)網(wǎng)存款業(yè)務會迎來監(jiān)管整頓，推測會從準入條件、風險管理等角度進行切入，預計會像互聯(lián)網(wǎng)貸款一樣出管理暫行辦法，這會對地方傳統(tǒng)民營銀行，尤其是對過于倚重線上存款的傳統(tǒng)民營銀行帶來沖擊，因此此類銀行應當充分評估監(jiān)管環(huán)境，提前做好預案。

需要指出的是，監(jiān)管此前推動民營銀行試點，其目的是通過提升銀行業(yè)對內(nèi)開放水平，引導民間資本進入銀行業(yè)，錯位競爭，提升銀行業(yè)創(chuàng)新能力和活力，從而為中小微企業(yè)、“三農(nóng)”和社區(qū)等實體經(jīng)濟服務。為了更好的發(fā)展，對于民營銀行來講，該如何合理的運用互聯(lián)網(wǎng)渠道進行展業(yè)也備受市場關注。

蘇筱芮表示，值得警醒的是，監(jiān)管信號已經(jīng)釋放，民營銀行需要放緩互聯(lián)網(wǎng)存款擴張的步伐，做好嚴監(jiān)管來臨前的各項預案，有針對性地加強用戶運營，努力平衡同業(yè)融資，用居安思危的心態(tài)來審視自身發(fā)展。此外，監(jiān)管出臺規(guī)定亦需考慮到中小銀行的現(xiàn)實生存情況，如能在新規(guī)發(fā)布同期出臺中小銀行補充資本的利好，或將能緩釋中小銀行在此新規(guī)下的沖擊。

券商業(yè)資深分析人士王劍輝指出，對于民營銀行而言，業(yè)務拓展需要有一定的自我約束，比如在互聯(lián)網(wǎng)存款中設置好相應的比例，多少從當?shù)孬@取，多少從異地獲取，了解當?shù)亍⑼獾氐呢搨Y產(chǎn)的匹配是否合適，如果外地負債過高可能會對資產(chǎn)結構產(chǎn)生影響，需要進行自我調(diào)整。同時民營銀行在獲取異地、互聯(lián)網(wǎng)行政許可、相關合規(guī)備案等方面還要做更多的努力。另外，監(jiān)管層也需要有一定的靈活性和平衡能力，在風險可控的前提下允許民營銀行適當利用互聯(lián)網(wǎng)渠道滿足自身發(fā)展、增強競爭力，豐富市場多元化。

北京商報記者 孟凡霞 馬嫡

標簽： 民營銀行